DeFi蓝筹项目最新进展：Aave、Sky、Compound

DeFi 的非凡旅程：从实验到生态系统基石

DeFi 的故事真是让人大开眼界。从早期的试水和投机热潮，到如今已成为加密生态系统不可或缺的一部分，这场革命的核心是那些引领 DeFi 夏季的蓝筹借贷协议。它们经历过黑天鹅事件，证明了产品市场的契合度，并在生态系统中稳固了自己的位置。如今，它们正准备迎接下一阶段的增长，扩展产品线，实现收入多元化，同时坚持 DAO 精神和以太坊的安全性。

在本文中，我们将深入探讨这些 DeFi 蓝筹公司的近况，研究它们的战略、创新和未来的雄心壮志。通过了解它们的愿景，我们可以窥见将要塑造我们行业的下一波增长浪潮。

Aave

Aave 不仅是一个普通的借贷市场，更是加密货币领域的 DeFi 借贷市场巨头，拥有超过 110 亿美元的总锁定价值 (TVL)。几乎每个人都可能用过它。Aave 之所以能做到这一点，是因为它不断解决用户的需求——人们需要借入和借出加密货币，而 Aave 构建了一个出色的系统来满足这一需求。

但 Aave 的野心远不止于此。他们的 DAO 是 DeFi 中最活跃的 DAO 之一，刚刚发布了 Aave 2030 的愿景。这份愿景就像一个路线图，描绘了如何利用他们已经占据主导地位的技术（Aave V3 和稳定币 GHO），并将其扩展到多链领域，甚至可能在未来推出自己的链。

Aave V4 是 Aave 雄心勃勃计划的核心。它为该协议提出了一个全新的架构，可以看作是一个统一的流动性层，旨在让系统更有效地利用资本。对用户来说，这意味着更简单、更少的治理麻烦和更多的流动资金。Aave Labs 还计划引入一系列自动化和风险参数改进，以确保系统在市场的牛市和熊市中都能顺利运行。

此外，Aave 计划通过其跨链流动性层 (CCLL) 成为链中立者。这将允许用户利用 Aave 上所有支持的链上的流动性池，无论他们身处何处，都可以即时访问。另一个大胆的计划是他们的稳定币 GHO。他们计划将其更深入地集成到 V4 中，并作为将现实世界资产 (RWA) 引入加密货币的跳板。他们正在与 Chainlink 合作，以实现这一目标。

不仅如此，Aave 还在考虑建立自己的链——Aave 网络。这将成为 Aave 的终极枢纽，让他们解锁更强大的网络效应。想象一下 GHO 的费用、以 V4 为中心的无缝用户体验以及广泛使用的账户抽象——所有这些都由以太坊的安全性支持。

此外，Aave Labs 还希望超越基于以太坊的链 (EVM)，计划在未来几年探索非 EVM 链。鉴于其过往记录和当前的发展轨迹，如果所有提议的功能都得到执行，Aave 很可能在未来十年主导 DeFi 借贷市场。

Sky (原 MakerDAO)

Sky 正处于一个转型期，而推动这一转型的是其雄心勃勃的未来愿景——Endgame。这项多年计划旨在将 DAO 转变为一个自给自足的 DAO 网络，每个 DAO 齐心协力推动生态系统向前发展，并将其稳定币确立为主导力量，同时保持治理的健康平衡。

MakerDAO 正在经历一段大规模的转型期，这一切都与其未来愿景 Endgame 相一致。Endgame 是一项全面的 5 阶段多年计划，旨在将其生态系统打造成一个自给自足的 DAO 网络，推动生态系统向前发展，并将其稳定币发展成为生态系统中使用最广泛的稳定币之一，同时不牺牲治理平衡。

Endgame 的第一阶段已经通过 Sky Protocol 启动。Sky 让用户生成与美元挂钩的稳定币 USDS，用于储蓄或赚取收益。这是统一品牌、简化治理和吸引新用户的战略举措。可以将其视为 Maker 2.0——核心使命相同，但焕然一新，并具有一些令人兴奋的新功能。

Sky 品牌重塑的一个关键部分是代币的全面改革。治理代币 MKR 变为 SKY，稳定币 DAI 变为 USDS。这不仅仅是名称的改变；它是为了增强去中心化、可扩展性和用户体验。

它还引入了 Stars——专门的子 DAO，负责在基础协议之上构建新功能。想象一下，一支独立承包商团队致力于扩展 Sky 生态系统——这就是 Stars 背后的概念。第一个推出的 Star 是 Spark Protocol，这是一个 DeFi 借贷平台，TVL 超过 20 亿美元。

终局并不止于 Sky Protocol 和 Stars。第 3、4 和 5 阶段充满了旨在简化增长、增强 DAO 参与度和开启 DeFi 创新新时代的举措：

第三阶段将人工智能引入其中，引入人工智能驱动的治理工具来简化决策。

第四阶段侧重于激励积极参与治理。想想为参与用户提供的奖励计划——这是基本想法。

第五阶段推出了 NewChain，这是一个全新的区块链，旨在增强 Sky 的治理流程——为全面实施 Endgame 的高级功能和代币经济学铺平了道路。

此外，Endgame 计划还包括将 RWA 纳入协议。MakerDAO 通过 Spark Tokenization Grand Prix 等计划向代币化美国国债发行投资 10 亿美元，这表明 RWA 将继续成为 Sky 的主要收入来源。

随着 Sky 的推出，Endgame 愿景中的所有这些努力都已启动，看看 USDS 的采用率能否在未来几年如预期般增加，并与生态系统中的顶级稳定币展开竞争，这将是一件有趣的事情。

Compound

Compound 有点像 DeFi 的可靠老朋友。它从早期就存在了，默默地做着自己的事情——让人们借出、借入加密货币并赚取利息。它不太引人注目，也不总是引人注目，但始终很稳定。

他们最新的重大更新 Compound III 于 2023 年发布。这不是一次彻底的改革；它更像是他们已有产品的精简版。他们专注于简化事情，在不牺牲功能的情况下消除复杂性，为借款人提供简单、有效的工具。

这就是 Compound 的理念：保持简单，注重安全和效率，并优先考虑用户体验。他们不会乱动有用的东西。在一个充满过度设计的协议的世界里，这是一种令人耳目一新的方法。

多年来，他们增加了对 L2 和其他流行链的支持，但他们以一种慎重、深思熟虑的方式做到了这一点。他们专注于 ETH、USDC 和 USDT 等主要市场，并且只在合理的情况下才扩展到新链。这是一种缓慢而稳定的方法，但也是可靠的方法。

这对它们来说很有效。Compound 仍然是希望从闲置加密货币中赚取回报的投资者的首选平台之一。Compound 的总锁定价值约为 20 亿美元，可能不是 DeFi 领域最大的参与者，但绝对是最受尊敬的参与者之一。

总结

看到 DeFi 的蓝筹借贷协议如此激烈地竞争，令人耳目一新。这种不断推动创新的动力正是推动 DeFi 前进的那种能量。随着这些既定协议争夺主导地位，它们将进行试验、迭代，并最终构建更好、更用户友好、更强大的金融轨道。这种创新不仅会使这些协议受益；它还将通过吸引新用户和实现更广泛的采用，使整个加密生态系统受益！